EUR/USD का विश्लेषण – 5-मिनट का चार्ट

EUR/USD करेंसी पेयर में मंगलवार को कोई खास उतार-चढ़ाव देखने को नहीं मिला। पूरे दिन बाजार में कम अस्थिरता (Low Volatility) के साथ सीमित दायरे में कारोबार होता रहा। यह काफी हद तक समझ में आता है, क्योंकि मंगलवार को कोई खास महत्वपूर्ण घटना नहीं हुई। सबसे महत्वपूर्ण घटना JOLTS रिपोर्ट थी, लेकिन मौजूदा परिस्थितियों में इससे बाजार में किसी बड़ी प्रतिक्रिया की उम्मीद नहीं थी।

ध्यान देने वाली बात यह है कि नौकरियों के लिए उपलब्ध रिक्त पदों (Job Openings) की संख्या बाजार की उम्मीदों से काफी अधिक रही। हालांकि, जैसा कि पहले भी बताया गया है, यह रिपोर्ट कभी भी ट्रेडर्स के लिए विशेष रूप से महत्वपूर्ण नहीं रही है। बाजार अमेरिकी श्रम बाजार की स्थिति का आकलन मुख्य रूप से Nonfarm Payrolls और बेरोजगारी दर (Unemployment Rate) के आधार पर करता है। ये दोनों आंकड़े शुक्रवार को जारी किए जाएंगे।

इस बीच, अमेरिकी चुनावों के शुरुआती नतीजे आने शुरू हो गए हैं। ध्यान देने वाली बात है कि कई राज्यों में अभी तक वोटों की गिनती शुरू भी नहीं हुई है, जबकि कुछ अन्य राज्यों में केवल 10–20% मतों की गिनती हुई है। इसलिए अंतिम नतीजे मौजूदा आंकड़ों से काफी अलग हो सकते हैं।

फिर भी, यह लेख लिखे जाने तक प्रतिनिधि सभा (House of Representatives) में डेमोक्रेट्स 121–68 से और सीनेट (Senate) में 45–36 से आगे चल रहे हैं। प्रतिनिधि सभा में डेमोक्रेट्स चार सीटों की बढ़त हासिल कर चुके हैं, जिससे उन्हें आवश्यक बहुमत मिल गया है। हालांकि, सीनेट में पिछली कांग्रेस की तुलना में उनकी बढ़त केवल एक सीट की है। इस तरह, मौजूदा नतीजे डेमोक्रेटिक पार्टी के लिए उत्साहजनक हैं, हालांकि पूरी तरह अनुकूल नहीं हैं। बहुत कम लोगों को संदेह है कि डेमोक्रेट्स प्रतिनिधि सभा में जीत हासिल करेंगे, लेकिन सीनेट में जीत दर्ज करना उनके लिए मुश्किल होगा।

तकनीकी दृष्टिकोण से देखें तो गिरावट का रुझान (Downtrend) समाप्त हो सकता है, क्योंकि दूसरी गिरती हुई ट्रेंडलाइन भी टूट चुकी है। हालांकि, कीमत अभी भी 1.1115–1.1261 के साइडवेज चैनल में कारोबार कर रही है। इसलिए यूरो की आगे की दिशा को लेकर स्थिति अभी भी अनिश्चित है।

5-मिनट के टाइमफ्रेम पर मंगलवार को खरीदारी के दो संकेत बने और रात के दौरान एक और संकेत मिला। कल कीमत ने इचिमोकू इंडिकेटर की लाइनों से दो बार उछाल लिया और रात में तीसरी बार भी ऐसा ही हुआ। इसलिए यूरो में तेजी जारी रह सकती है। चुनावों में डेमोक्रेट्स की संभावित जीत अमेरिकी डॉलर के लिए नकारात्मक कारक है।

COT रिपोर्ट

नवीनतम COT रिपोर्ट 27 अक्टूबर की है। साप्ताहिक टाइमफ्रेम का चार्ट स्पष्ट रूप से दिखाता है कि गैर-वाणिज्यिक ट्रेडर्स (Non-commercial Traders) की नेट पोजीशन अभी भी मंदी (Bearish) की ओर झुकी हुई है और भू-राजनीतिक घटनाक्रमों के कारण 2026 में इसमें काफी गिरावट आई है।

पिछले आठ महीनों से ट्रेडर्स यूरो से दूरी बनाकर अमेरिकी डॉलर की ओर रुख कर रहे हैं। डोनाल्ड ट्रंप की नीतियों में कोई बदलाव नहीं हुआ है, लेकिन कुछ समय तक डॉलर ने सुरक्षित निवेश की मुद्रा (Safe-haven Currency) के रूप में काम किया।

हालांकि, अभी भी ऐसे कोई बुनियादी कारक (Fundamental Factors) मौजूद नहीं हैं जो अमेरिकी डॉलर में आगे मजबूती का समर्थन करते हों। मध्य पूर्व में युद्ध ने अस्थायी रूप से डॉलर को बेहद आकर्षक बना दिया था, जबकि इस साल फेडरल रिजर्व की मौद्रिक नीति के रुख (Monetary Policy Stance) ने डॉलर को एक और अप्रत्याशित झटका दिया।

लंबी अवधि में यूरो गिरकर 1.08 तक पहुंच सकता है, जो ट्रेंडलाइन का स्तर है। लेकिन इसके बावजूद तेजी का रुझान (Uptrend) प्रासंगिक बना रहेगा। हालांकि, पिछले कुछ महीनों से बाजार केवल डॉलर को मजबूती देने वाले कारकों को ध्यान में रख रहा है और बाकी सभी कारकों को नजरअंदाज कर रहा है।

लाल और नीली इंडिकेटर लाइनों की स्थिति मंदी के दबदबे की ओर इशारा करती है। पिछली रिपोर्टिंग अवधि के दौरान Non-commercial समूह की लॉन्ग पोजीशन में 4,200 की वृद्धि हुई, जबकि शॉर्ट पोजीशन की संख्या 13,600 बढ़ गई। इसके परिणामस्वरूप सप्ताह के दौरान नेट पोजीशन में 9,400 की और गिरावट आई।

EUR/USD का विश्लेषण – 1-घंटे का चार्ट

ऑवरली टाइमफ्रेम पर EUR/USD पेयर में तेजी का रुझान (Uptrend) बनने की संभावना है, लेकिन फिलहाल यह साइडवेज चैनल के भीतर ही कारोबार कर रहा है। डेली और वीकली टाइमफ्रेम का विश्लेषण करने से स्पष्ट होता है कि मजबूत और लंबे समय तक चलने वाले ट्रेंड की संभावना अभी भी काफी अधिक है। हालांकि, यूरो में तेजी आने के लिए बाजार के प्रतिभागियों को इसकी खरीदारी करनी होगी। पिछले दो महीनों के दौरान यूरोपीय करेंसी को खरीदने में किसी खास दिलचस्पी के बहुत कम संकेत मिले हैं। जब तक कीमत साइडवेज रेंज के भीतर बनी रहती है, तब तक तेजी के रुझान की बात नहीं की जा सकती।

4 नवंबर के लिए निम्नलिखित ट्रेडिंग स्तर निर्धारित किए गए हैं: 1.1006, 1.1115, 1.1154–1.1165, 1.1261–1.1274, 1.1362–1.1368, 1.1461–1.1473, 1.1536–1.1542, 1.1585 और 1.1657–1.1665। इसके अलावा, सेनकोउ स्पैन बी (1.1183) और किजुन-सेन (1.1184) लाइनें भी महत्वपूर्ण हैं।

इचिमोकू इंडिकेटर की लाइनें दिन के दौरान अपनी स्थिति बदल सकती हैं। ट्रेडिंग सिग्नल की पहचान करते समय इस बात को ध्यान में रखना चाहिए। याद रखें कि कीमत के सही दिशा में 15 पिप्स आगे बढ़ने के बाद स्टॉप लॉस ऑर्डर को ब्रेकईवन (Break-even) पर ले आएं। इससे सिग्नल गलत साबित होने की स्थिति में संभावित नुकसान से बचने में मदद मिलेगी।

बुधवार को यूरोपीय संघ अक्टूबर की महंगाई रिपोर्ट जारी करेगा, जबकि अमेरिका में कांग्रेस चुनावों के नतीजे, ADP रोजगार रिपोर्ट और ISM Services PMI जारी होंगे। इस प्रकार, आज कम से कम चार महत्वपूर्ण घटनाएं हो सकती हैं, जो बाजार में बड़े उतार-चढ़ाव का कारण बन सकती हैं। पूरे दिन बाजार में उच्च अस्थिरता (High Volatility) रहने की उम्मीद है।

विश्लेषण का सारांश

यदि कीमत 1.1261–1.1274 के स्तर से नीचे की ओर उछाल (Rebound) लेती है, तो ट्रेडर्स 1.1184 के लक्ष्य के साथ शॉर्ट पोजीशन पर विचार कर सकते हैं।

यदि कीमत 1.1261–1.1274 के स्तर के ऊपर स्थिर हो जाती है, तो लॉन्ग पोजीशन के लिए 1.1362–1.1368 के स्तर को लक्ष्य माना जा सकता है।

चार्ट और चित्रों की व्याख्या

• सपोर्ट और रेजिस्टेंस स्तर: इन्हें मोटी लाल लाइनों से दिखाया जाता है। इनके आसपास कीमत की चाल समाप्त हो सकती है। ये स्तर ट्रेडिंग सिग्नल के स्रोत नहीं हैं।
• किजुन-सेन और सेनकोउ स्पैन बी लाइनें: ये इचिमोकू इंडिकेटर की वे लाइनें हैं, जिन्हें 4-घंटे के चार्ट से 1-घंटे के टाइमफ्रेम पर दिखाया गया है। इन्हें मजबूत लाइनें माना जाता है।
• एक्सट्रीम लेवल्स: इन्हें पतली लाल लाइनों से दिखाया जाता है। इन स्तरों से कीमत पहले भी उछाल ले चुकी है। ये ट्रेडिंग सिग्नल दे सकते हैं।
• पीली लाइनें: ये ट्रेंडलाइन, ट्रेंड चैनल और अन्य तकनीकी पैटर्न दर्शाती हैं।
• COT चार्ट में इंडिकेटर 1: यह प्रत्येक ट्रेडर श्रेणी की नेट पोजीशन का आकार दर्शाता है।