اليوم، يحاول Bitcoin البقاء فوق متوسطه المتحرك لـ100 يوم، الذي ارتفع إلى 76,548 دولارًا. يدخل السوق أسبوعًا مثقلًا بالضغوط؛ إذ أغلق شهر أكتوبر على تراجع بنسبة 7.3%، مسجّلًا أضعف أداء شهري لـBitcoin منذ عام 2014. ويعمل المتوسط المتحرك الذي صُمد عنده السعر الآن كخط الدفاع الأخير للمشترين، والأيام المقبلة ستُظهر ما إذا كان سيتمكن من الصمود مع تدفق تأثير الانتخابات وبيانات سوق العمل ونتائج أرباح عمالقة التكنولوجيا على السوق.

تجري انتخابات التجديد النصفي في الولايات المتحدة غدًا، ويُقدّر المشاركون في الأسواق احتمال سيطرة الحزب الديمقراطي على مجلس النواب بنسبة 93.6%. وقد تعهّد Donald Trump مسبقًا باستخدام حق النقض (الفيتو) إذا حصل الديمقراطيون على الأغلبية، لذلك يُعدّ الجمود السياسي في واشنطن السيناريو الأساسي حاليًا. والسجل التاريخي يبدو غير مريح؛ إذ أنهى Bitcoin الربع الرابع على انخفاض في كل من أعوام الانتخابات الثلاثة الأخيرة، حيث خسر 17.3% في 2014، و43.5% في 2018، و14.8% في 2022، وتزامنت تلك الفترات الثلاث مع أسواق هابطة. هذه التراجعات تمثل فرصة لأولئك الذين باعوا منذ فترة طويلة وهم الآن في انتظار نقطة دخول مناسبة. أما المشترون المتأخرون الذين يستخدمون الرافعة المالية فيتعرّضون للخسارة، إذ تُصفّى مراكزهم في طريق الهبوط.

هناك حجة مضادة؛ إذ حقق Bitcoin في المتوسط مكاسب تزيد على 50% خلال الاثني عشر شهرًا التي تلت انتخابات التجديد النصفي.

البيانات الكلية تضيف مزيدًا من عدم اليقين. يوم الثلاثاء سيصدر تقرير فرص العمل لشهر سبتمبر، ويوم الجمعة تقرير الوظائف لشهر أكتوبر، حيث تشير التوقعات إلى إضافة 65,000 وظيفة جديدة بعد 29,000 في سبتمبر، حين كان الاقتصاديون يتوقعون 84,000. قراءة ضعيفة سترفع احتمالات صدور إشارات تميل إلى التيسير من مجلس الاحتياطي الفيدرالي، وهو ما يدعم السيولة وشهية المخاطرة على الأصول، بما في ذلك Bitcoin. هذا الأسبوع ستتحدث رئيسة الاحتياطي الفيدرالي في كليفلاند Loretta Mester، وعضو مجلس المحافظين Michelle Bowman، وقد تؤدي نبرتهما إلى تغيير التوقعات قبل صدور بيانات الجمعة.

مصدر ثالث للمخاطر يأتي من قطاع التكنولوجيا. حوالي 20% من شركات مؤشر S&P 500 ستعلن نتائجها في الأيام المقبلة، بينما ستنشر Apple وPalantir نتائج أعمالهما بعد إغلاق السوق يوم الاثنين. الأسبوع الماضي شهد عمليات بيع في أسهم التكنولوجيا بسبب توجيهات مستقبلية مخيبة للآمال، ما أعاد إحياء الشكوك حول العوائد المتوقعة من استثمارات الذكاء الاصطناعي. أصبح السوق الآن شديد الحساسية تجاه الأخبار الصادرة عن هذا القطاع، وبالتالي يمكن أن تؤدي أي بيانات سلبية بسهولة إلى سحب Bitcoin وEther للانخفاض مجددًا.

Bitcoin

يتحرك السعر في نطاق ضيق بين أقرب مستوى دعم عند 77,800 دولار وأقرب مستوى مقاومة عند 78,300 دولار، لذلك تم بناء الخطة على اتجاهين متقابلين مع مجموعة كاملة من السيناريوهات لاختراق هذه الحدود أو الارتداد منها. أرى خيارين للشراء. إذا استقر السعر فوق 78,300 دولار، بشرط أن يبقى فوق متوسط 50 يوماً وأن يكون مؤشر Awesome Oscillator أعلى من الصفر، يكون الهدف عند 79,000 دولار، حيث يُفضَّل جني الأرباح ويمكن عندها التفكير في فتح مركز بيع عند حركة التصحيح. أما إذا لم يتم تأكيد الكسر الهابط وارتد السعر من مستوى 77,800 دولار بعد حركة زائفة، فعندها يستهدف الشراء مستوى 78,300 دولار ثم نفس الهدف البعيد عند 79,000 دولار.

تم دمج سيناريوهات البيع في إطار واحد. إغلاق السعر دون 77,800 دولار، بشرط أن يكون متوسط 50 يوماً أعلى من السعر وأن يكون مؤشر Awesome Oscillator أدنى من الصفر، يفتح مجالاً لصفقة بيع بهدف عند 77,000 دولار. وإذا لم يثبت الاختراق الصاعد وتعرض السعر لرفض عند 78,300 دولار، يصبح هدف البيع عند 77,800 دولار ثم أدنى من ذلك باتجاه 77,000 دولار.

Ether

تعكس هذه الاستراتيجية حركة Bitcoin على مقياس سعره الخاص، حيث يقع أقرب مستوى دعم عند 2,276 دولار وأقرب مستوى مقاومة عند 2,288 دولار. يتم النظر في فتح صفقة شراء عند الثبات أعلى 2,288 دولار، بشرط أن يكون السعر أعلى من المتوسط المتحرك لـ50 يوماً وأن يكون مؤشر Awesome Oscillator فوق مستوى الصفر، مع استهداف مستوى 2,305 دولار، حيث يتم جني الأرباح وقد يُسمح بفتح صفقة بيع قصيرة عند حركة ارتداد هابطة. إذا لم يتأكد اختراق هابط كاذب وارتد السعر من مستوى 2,276 دولار، فعندها يستهدف الشراء أولاً مستوى 2,288 دولار ثم مستوى 2,305 دولار.

تُفتح صفقة بيع عند الإغلاق دون مستوى 2,276 دولار، بشرط أن يكون المتوسط المتحرك أعلى من السعر وأن يكون مؤشر Awesome Oscillator دون مستوى الصفر، مع استهداف مستوى 2,250 دولار. إذا لم يصمد الاختراق الصاعد وتعرض السعر للرفض عند مستوى 2,288 دولار، فإن هدف البيع يكون أولاً إلى 2,276 دولار ثم إلى الأسفل نحو 2,250 دولار. يظل كلا المؤشرين مجرد مرشحات لاستبعاد الحركات الكاذبة وليس إشارات دخول مستقلة، ويتم اتخاذ القرارات فقط بعد أن يؤكد السعر فعلياً المستويات المشار إليها.